Коли загін із тринадцяти гномів наймав хоббіта Більбо Беггінса в якості зломщика і чотирнадцятого, «щасливого», учасника походу до Одинокій горі, Більбо думав, що його пригоди закінчаться, коли він виконає свою задачу - знайде скарб, який так необхідний ватажку гномів Торіну. Подорож в Еребор, захоплене драконом Смаугом, королівство гномів, виявилася ще більш небезпечною, ніж припускали гноми і навіть Гендальф - мудрий чарівник, що простягнув Торіну і його загону руку допомоги.

В погоню за гномами кинулася армія орків, відомих пробудившимся в руїнах древнім злом, а ельфи і люди, з якими Більбо і його товаришам довелося мати справу під час подорожі і які постраждали від наслідків бажання гномів повернути свій будинок, пред'явили права на щедру винагороду - частина скарбів Одинокій гори. Скоро неподалік від Одинокій гори зустрінуться п'ять армій, і лише кровопролитна битва визначить результати сміливого походу гномів .